麻生希吧 大行评级｜摩根大通：上调万洲海外诡计价至6.8港元 防守“增合手”评级

摩根大通的酌量申诉指，万洲海外上半年销售按年跌6.3%，琢磨盈利及纯利分手按年升78%及81%，随心顺应市集预期。公司料下半年内地琢磨溢利按年增长，而好意思国琢磨溢利合手续复苏。该行预期公司2024年的销售及经调理盈利分手为按年跌1%及升55%。另外，该行合计，公司现在市盈率为7倍，并且派息率7%属眩惑，将公司诡计价由6.6港元升至6.8港元，亚洲色站导航防守“增合手”评级。

公司展望，内地业务方面，包装肉销量第三季会合手平选取四季按年飞腾，每吨的琢磨盈利跌至4000元到4500元。公司料猪肉销量及琢磨盈利下半年会录得按年升幅。而好意思国业务的部分，因为季节性原因，公司料下半年每吨的琢磨盈利会较上半年低，并在2025年至2026年改善，公司琢磨在将来两至三年减少猪的产能至1000万头。